Conseil d’administration et comités du conseil

Le mandat du conseil, dont celui ci s’acquitte lui même ou qu’il délègue à l’un de ses sept comités, consiste à encadrer la gestion des activités commerciales et des affaires internes de la Société et comprend la responsabilité de la planification stratégique, de l’examen des activités, y compris les risques susceptibles de découler des activités diverses de la Société, des politiques en matière de communication de l’information, de la supervision des contrôles sur la présentation de l’information financière et des autres contrôles internes, de la gouvernance, de l’orientation et de la formation des administrateurs, de la rémunération et de l’encadrement des membres de la direction principale ainsi que de la rémunération et de l’évaluation des administrateurs.

Comité d’audit

Le mandat principal du comité d’audit consiste à examiner les états financiers de la Société et les documents d’information publiés qui comportent des renseignements financiers et à rendre compte de cet examen au conseil, à acquérir la certitude que des méthodes adéquates sont en place aux fins de l’examen des documents d’information publiés de la Société qui comportent des renseignements financiers, à superviser le travail des auditeurs externes et à s’assurer de l’indépendance de ces derniers. Ce mandat comprend aussi les responsabilités suivantes : recommander au conseil la nomination ou le congédiement du chef de l’audit interne, du chef des finances, de l’actuaire en chef et du chef de la conformité, examiner et approuver le mandat de ceux ci et évaluer leur rendement; s’assurer de l’indépendance de chacune des fonctions de surveillance et en évaluer l’efficacité et examiner et approuver leur structure organisationnelle et les ressources qui y sont affectées. En outre, le comité d’audit a la responsabilité d’examiner, d’évaluer et d’approuver les contrôles internes mis en œuvre par la direction. Il doit se réunir avec le comité de gestion des risques au moins une fois par année.

  • Siim A. Vanaselja, président
  • Deborah J. Barrett
  • Chaviva M. Hošek
  • James M. Singh
  • Gregory D. Tretiak

Comité de révision

Le mandat principal du comité de révision consiste à exiger que la direction adopte des méthodes satisfaisantes aux fins de l’examen et de l’approbation des opérations entre parties reliées et à examiner et, s’il le juge approprié, à approuver de telles opérations, ainsi qu’à recommander au conseil un code de conduite applicable aux administrateurs, aux dirigeants et aux employés de la Société.

  • Chaviva M. Hošek, présidente
  • James M. Singh
  • Jerome J. Selitto

Comité de direction

Le mandat principal du comité de direction consiste à approuver les objectifs stratégiques de la Société, à examiner et à approuver le plan d’affaires, le plan financier et le programme d’immobilisations annuels et à en surveiller la mise en œuvre, à examiner les risques susceptibles de découler des activités diverses de la Société, à approuver les politiques en matière de communication de l’information et à encadrer la gestion des activités commerciales et des affaires internes de la Société durant les périodes au cours desquelles le conseil ne se réunit pas.

  • R. Jeffrey Orr, président
  • Marcel R. Coutu
  • André Desmarais
  • Oliver Desmarais
  • Paul Desmarais, jr
  • Paul Desmarais III
  • Gary A. Doer
  • David G. Fuller
  • Claude Généreux
  • David A. Jackson
  • Paul A. Mahon
  • Susan J. McArthur
  • Rima Qureshi
  • Donald M. Raymond
  • Henri-Paul Rousseau
  • Timothy Ryan
  • Jerome J. Selitto
  • James M. Singh
  • Gregory D. Tretiak
  • Siim A. Vanaselja

Comité de gouvernance et des mises en candidature

Le mandat principal du comité de gouvernance et des mises en candidature consiste à encadrer la démarche en matière de gouvernance de la Société, à recommander au conseil des politiques et des méthodes efficaces en matière de gouvernance, à évaluer l’efficacité du conseil d’administration et de ses comités ainsi que l’apport de chacun des administrateurs et à recommander au conseil des candidats à l’élection au conseil et à la nomination aux comités du conseil.

  • R. Jeffrey Orr, président
  • Marcel R. Coutu
  • André Desmarais
  • Paul Desmarais, jr
  • J. David A. Jackson
  • T. Timothy Ryan
  • Brian E. Walsh

Comité des ressources humaines

Le mandat principal du comité des ressources humaines consiste à aider le conseil à superviser les questions relatives à la rémunération, à la gestion des compétences et à la planification de la relève. Ce mandat comprend les responsabilités suivantes : approuver la politique de rémunération; examiner la structure des programmes de rémunération principaux; approuver les conditions de rémunération des dirigeants de la Société; recommander au conseil les conditions de rémunération des administrateurs et du président et chef de la direction. En outre, le comité des ressources humaines a la responsabilité d’examiner les plans de relève du président et chef de la direction et des autres dirigeants, d’examiner les programmes de gestion des compétences et des initiatives prises en la matière et d’examiner les aptitudes à la direction qui sont nécessaires pour permettre à la Société d’atteindre ses objectifs stratégiques.

  • Claude Généreux, président
  • Marcel R. Coutu
  • André Desmarais
  • Olivier Desmarais
  • Paul Desmarais, jr
  • J. David A. Jackson
  • Susan J. McArthur
  • R. Jeffrey Orr
  • T. Timothy Ryan
  • Brian E. Walsh

Comité des placements

Le mandat principal du comité des placements consiste à examiner le placement des fonds de la Société et à s’assurer du respect des politiques, des normes, des méthodes et des lignes directrices en matière de placement et de prêt que le conseil ou le comité du conseil approprié a approuvées.

  • R. Jeffrey Orr, président
  • Marcel R. Coutu
  • André Desmarais
  • Oliver Desmarais
  • Paul Desmarais, jr
  • Paul Desmarais III
  • Gary A. Doer
  • David G. Fuller
  • Claude Généreux
  • J. David A. Jackson
  • Paul A. Mahon
  • Susan J. McArthur
  • Rima Qureshi
  • Donald M. Raymond
  • Henri-Paul Rousseau
  • T. Timothy Ryan
  • Jerome J. Selitto
  • James M. Singh
  • Gregory D. Tretiak
  • Siim A. Vanaselja

Comité de gestion des risques

Le mandat principal du comité de gestion des risques consiste à recommander au conseil la nomination ou le congédiement du chef de la gestion des risques, à approuver les responsabilités et les pouvoirs qui lui sont confiés et à évaluer son rendement, à évaluer l’efficacité de la fonction d’encadrement de la gestion des risques, à examiner et à approuver la structure organisationnelle et les ressources de la fonction d’encadrement de la gestion des risques, à examiner la politique de gestion des risques de l’entreprise (la « politique de gestion des risques »), le cadre de propension au risque et le rapport d’évaluation des risques propres à l’entreprise et de la solvabilité, à examiner et à approuver les politiques et les contrôles servant à repérer et à gérer les risques principaux auxquels la Société est exposée, à s’assurer de la conformité à la politique de gestion des risques, au cadre de propension au risque et aux politiques et contrôles en matière de gestion des risques de la Société et à en évaluer l’efficacité, et à examiner l’incidence des risques sur les stratégies commerciales, les programmes d’immobilisations, les plans financiers et les nouvelles initiatives commerciales. Le comité de gestion des risques doit se réunir avec le comité d’audit et le chef de l’audit interne de la Société au moins une fois par année. Le chef de l’évaluation des risques peut convoquer une réunion du comité de gestion des risques.

  • Gregory D. Tretiak, président
  • Marcel R. Coutu
  • André Desmarais
  • Oliver Desmarais
  • Paul Desmarais, jr
  • Paul Desmarais III
  • Gary A. Doer
  • David G. Fuller
  • Claude Généreux
  • J. David A. Jackson
  • Susan J. McArthur
  • R. Jeffrey Orr
  • Rima Qureshi
  • Donald M. Raymond
  • Henri-Paul Rousseau
  • T. Timothy Ryan
  • Jerome J. Selitto
  • James M. Singh
  • Siim A. Vanaselja
  • Brian E. Walsh

Liens et présences des administrateurs

Tous les administrateurs de la London Life sont également administrateurs de la Great-West et de la Canada-Vie et la plupart d’entre eux sont également administrateurs de Great-West Lifeco.

On peut trouver de plus amples renseignements sur les autres sociétés ouvertes au conseil desquelles les administrateurs de la London Life siègent ainsi que le registre actuel de leur présence à toutes les réunions du conseil et des comités, dans la circulaire de sollicitation de procurations de la direction de la London Life la plus récente.

Description des postes des présidents du conseil et des comités et du chef de la direction

Le conseil a approuvé les descriptions de poste écrites du président du conseil et du président de chacun des comités du conseil.

De manière générale, les responsabilités du président du conseil et du président de chacun des comités du conseil sont les suivantes :

  • S’assurer que le conseil ou le comité est en mesure d’assumer ses obligations et responsabilités de manière efficace
  • Planifier et organiser les activités du conseil ou du comité
  • Voir à ce que les fonctions qui ont été déléguées à un comité soient exécutées et qu’un rapport, au besoin, soit rédigé à cet égard
  • Faciliter une interaction efficace avec la direction
  • Retenir les services de conseillers externes, au besoin

Le conseil a approuvé une description de poste écrite du président et chef de la direction. De manière générale, les responsabilités du président et chef de la direction sont les suivantes :

  • Gérer le rendement stratégique et opérationnel de la compagnie conformément aux politiques et aux objectifs établis de temps à autre par le conseil, y compris l’élaboration des plans et des initiatives stratégiques de la compagnie pour leur approbation par le conseil et l’élaboration de solides stratégies d’exploitation pour mettre en œuvre de tels plans
  • Gérer les activités commerciales quotidiennes de la compagnie
  • Élaborer et mettre en œuvre les politiques pour cerner et gérer les risques inhérents aux affaires de la compagnie
  • Créer un cadre d’exploitation axé sur le rendement
  • Aider le conseil dans ses plans de relève
  • Représenter la compagnie auprès de ses principaux intervenants

Orientation et formation continue

Le comité de gouvernance et des mises en candidature est chargé de l’orientation et de la formation des administrateurs. Le programme d’orientation et de formation continue est conçu pour aider les administrateurs à pleinement comprendre la nature et le fonctionnement des activités de la compagnie, le rôle du conseil et de ses comités, et l’apport qui est attendu de chaque administrateur.

Tous les administrateurs nouvellement élus bénéficient d’une orientation portant sur la nature et le fonctionnement des activités commerciales et des affaires internes de la compagnie ainsi que sur le rôle du conseil et de ses comités. Les nouveaux administrateurs reçoivent des renseignements et de la documentation sur les sujets suivants :

  • La structure du conseil et de ses comités, y compris les chartes et les descriptions de poste
  • Le cadre juridique qui régit l’entreprise, y compris les règlements administratifs et les statuts de constitution
  • L’organisation de la gestion
  • Le plan stratégique, le plan financier et le programme d’immobilisations actuels
  • Les responsabilités liées aux fonctions de surveillance (actuariat, conformité, finance, audit interne et gestion du risque)
  • Les politiques approuvées par le conseil, y compris le code de conduite professionnelle et de déontologie et la politique relative aux opérations d’initiés
  • Les documents d’information publiés, y compris le rapport annuel, la circulaire de sollicitation de procurations de la direction et la notice annuelle

Afin d’être sensibilisés à la nature et au fonctionnement de la compagnie, les nouveaux administrateurs participent à un programme de deux jours qui visent à fournir une vue d’ensemble des produits et services financiers distribués par la compagnie et des questions de nature financière et réglementaire ayant une incidence sur l’exploitation de la compagnie. Les nouveaux administrateurs ont également l’occasion de rencontrer le président du conseil, les présidents des comités du conseil, le chef de la direction et chacun des chefs de l’exploitation ainsi que les membres de l’équipe de la haute direction de la compagnie.

Le programme de la compagnie est conçu de façon à ce que les administrateurs puissent se tenir au courant des faits nouveaux en matière de réglementation, des initiatives prises sur le plan commercial, des risques et de la gestion des risques, des nouveaux produits et des autres questions ayant une incidence sur l’exploitation de la compagnie.

Afin que le conseil puisse fonctionner avec plus d’efficacité, les administrateurs poursuivent leur formation continue de la manière suivante :

  • Les administrateurs sont informés de l’évolution de la réglementation de la gouvernance et des nouvelles tendances en matière de gouvernance à l’échelle mondiale.
  • Aux réunions du conseil et des comités, les administrateurs assistent à des exposés portant, entre autres sujets, sur le cadre de tolérance au risque et la gestion des risques de la compagnie, les secteurs d’activité clés, les normes internationales d’information financière, la gestion des capitaux, les nouvelles mesures prises sur le plan de la technologie et de la cybersécurité, les changements en matière de capital et de réglementation, et la réassurance.
  • Afin que les administrateurs reçoivent à temps les renseignements dont ils ont besoin, la compagnie a mis sur pied un système de distribution électronique sécuritaire qui comprend un vaste centre de ressources. Ce centre contient des documents relatifs à la gouvernance, y compris les règlements administratifs, les statuts de constitution, les procès-verbaux des réunions du conseil et des comités, les chartes du conseil et des comités et les descriptions de postes, un aperçu des unités d’exploitation principales, les politiques approuvées par le conseil et d’autres documents d’intérêt.
  • Un certain nombre d’administrateurs participent à des séances de formation au Royaume-Uni et en Irlande.

De plus, des documents et des présentations sont donnés aux administrateurs, et ceux-ci sont encouragés à participer à des conférences et à des séminaires sur des sujets liés aux activités de la compagnie.

Planification stratégique

Le conseil établit l’orientation stratégique globale, supervise les progrès réalisés dans l’exécution de la stratégie et examine et approuve les plans stratégiques élaborés par la direction. L’un des éléments de ce processus est la réunion annuelle de deux jours où les membres du conseil et la direction se penchent sur les divers enjeux auxquels la compagnie dans son ensemble et ses trois divisions (Canada, États-Unis et Europe et Réassurance) sont confrontées.

Le conseil discute régulièrement des questions, des possibilités et des défis stratégiques clés, examine les progrès réalisés dans l’exécution des plans stratégiques de la compagnie et donne des directives quant aux priorités à privilégier. La politique de gestion des risques d’entreprise et le cadre de tolérance au risque font partie intégrante des plans stratégiques de la compagnie et orientent l’élaboration de stratégies dans le cadre de la séance de planification stratégique annuelle. Les observations et le point de vue du conseil sont intégrés au plan stratégique à long terme de la compagnie, dont le conseil examine et approuve la version mise à jour chaque année.